TotalEnergies SE (TTE) | Analyse de sentiment basée sur les actualités

• Le 2 septembre 2025, TotalEnergies a élargi son portefeuille d'exploration en signant des contrats de partage de production pour des licences offshore (PPL 2000 et PPL 2001) au Nigeria, couvrant 2 000 kilomètres carrés, marquant la première fois qu'une entreprise internationale se voit attribuer des licences d'exploration lors d'une ronde d'appel d'offres nigériane en plus de dix ans. Ceci démontre un engagement envers la croissance sur le marché africain de l'énergie.
• TotalEnergies a renforcé sa position dans le GNL le 9 septembre 2025, avec un accord de principe (Heads of Agreement) avec KOGAS pour 1 million de tonnes par an de GNL, augmentant à 3 millions de tonnes par an à partir de 2028, sur une période de 10 ans. Cet accord renforce la position de TotalEnergies en tant que troisième fournisseur mondial de GNL et cible le marché asiatique en croissance.
• Sur cette lancée, TotalEnergies a signé un autre accord avec KOGAS le 9 septembre 2025, pour augmenter l'approvisionnement en GNL à 3 Mt par an à partir de 2028, provenant de sa production et de ses prises de GNL aux États-Unis. Cette expansion s'aligne sur l'objectif de TotalEnergies d'avoir le gaz naturel représentant près de 50 % de son mix de ventes d'ici 2030.
• TotalEnergies a réalisé un investissement significatif dans les infrastructures de GNL américaines le 12 septembre 2025, en acquérant une participation directe de 10 % dans le Train 4 de l'installation Rio Grande LNG au sud du Texas, s'ajoutant à sa participation existante de 17,1 % dans NextDecade. Le coût estimé du projet dépasse 7 milliards de dollars, la mise en service étant prévue pour 2030.
• Malgré ces développements positifs, le marché a révisé à la baisse les prévisions de chiffre d'affaires pour l'exercice 2025 de TotalEnergies de -1,59 % et les estimations de BPA de -0,99 % au cours des trois derniers mois, au 16 septembre 2025. Cela a entraîné une variation de -2,29 % du cours de l'action de la société au cours de la même période.
• Entre le 8 et le 12 septembre 2025, TotalEnergies a racheté des actions, dépensant plus de 173 millions d'euros pour des transactions allant de 51,93 EUR/action à 52,66 EUR/action. Ceci démontre un engagement continu à retourner de la valeur aux actionnaires.
• RBC a confirmé sa recommandation « Outperform » sur TotalEnergies le 16 septembre 2025, notant des réductions potentielles de dépenses et de rachats. Les analystes ont actuellement une note de consensus « Achat modéré » avec un objectif de cours moyen de 67,49 USD, avec des prévisions allant de 65,00 à 75,00 USD.
• L'analyse de Simply Wall St, au 13 septembre 2025, indique que TotalEnergies est sous-évaluée de près d'un cinquième, avec un modèle DCF suggérant une juste valeur de 63,53 €.

L'histoire d'investissement : Septembre a été un mois stratégiquement actif pour TotalEnergies, axé sur l'expansion de son portefeuille GNL et la sécurisation des futures approvisionnements énergétiques, tout en retournant du capital aux actionnaires. Malgré quelques vents contraires du marché et des révisions à la baisse des attentes, la société continue d'investir dans la croissance à long terme.

Ce que cela signifie pour les investisseurs : Les investissements stratégiques de la société dans le GNL et l'exploration, associés aux rachats d'actions, présentent une approche équilibrée. Cependant, les investisseurs doivent être conscients des révisions à la baisse des attentes en matière de chiffre d'affaires et de BPA, qui peuvent indiquer des défis à court terme.

Perspectives : Les investisseurs devraient suivre de près les mises à jour de la Journée Investisseurs le 29 septembre 2025 et la publication des résultats du T3 2025 le 30 octobre 2025. Le suivi de l'avancement du projet Rio Grande LNG et des accords KOGAS sera également crucial.

En bref : TotalEnergies navigue dans le paysage énergétique en évolution en diversifiant son portefeuille, en renforçant sa position dans le GNL et en priorisant la valeur actionnariale. Bien qu'elle soit confrontée à certaines pressions du marché à court terme, les investissements stratégiques à long terme de la société et son engagement envers les rendements présentent une opportunité d'investissement intéressante.